2017-03-25

作者：郭建杭

金融平台是否具有国企、央企背景，是一般投资者在购买理财产品时的甄选标准，但仅从名字上很难区分是否具有真实背景。

近日有平台中铁金融，在线下理财门店中销售理财产品，门店以“中铁建业财富中心”为名，销售央企担保的理财产品。中铁金融运营公司为中铁建业信息技术服务有限公司，在该公司官网也有介绍，“中铁建业信息技术服务有限公司简称中铁建业China Railway，隶属于中铁建业集团旗下。注册资本壹亿元人民币，注册地位于北京市海淀区。”

《中国经营报》记者调查发现，中铁金融与中铁建业集团并无实际股权关系，且合作方真实性待考。

中铁建业集团否认

中铁金融官网、线下理财门店、产品介绍等多处信息显示，平台隶属于中铁建业集团旗下，且与中铁建业投资集团、中铁建业（上海）供应链管理有限公司有多个业务关系，项目为央企担保等内容。

在其官网描述中，中铁建业集团有限公司是由国务院国资委直属的（中国）商业网点建设开发中心控股的国有企业，2015年经国家工商总局批准在北京注册成立。查阅工商信息可得，商业网点建设开发中心（事业单位）通过中铁传媒有限公司控股中铁建业集团。

记者调查发现，中铁金融运营公司中铁建业信息技术服务有限公司，与中铁建业集团有限公司无直接股权关系。

工商信息显示，中铁建业信息技术服务有限公司股东为自然人张秀清、唐本成，中间经过多层股权嵌套。

中铁建业信息技术服务有限公司股东为中新房国创实业（北京）有限公司，而后者股东为中新房昌宏（北京）投资基金管理有限公司，继续追溯上去，股东为两个自然人股东张秀清和唐本成，以及两个企业两个法人股东昆明勋骏经贸有限公司和四川巨瑞投资有限公司（已吊销），而昆明勋骏经贸有限公司的股东攀枝花市汇宝废旧物资市场经营管理有限公司的股东为张秀清和唐本成。

中铁建业集团方面对记者表示，“中铁建业信息技术服务有限公司不是我司旗下企业，也不存在任何形式的股权关系；经我方查实，中铁建业信息技术服务有限公司官网的简介中确实显示其隶属我司旗下，对此我司将通过律师追究其责任。”

在中铁金融理财门店的产品介绍中可以看到，产品包含3个月，6个月，12个月等期限产品，年化利率在8%至12%之间。2017年3月23日，中铁建业信息技术服务有限公司官网可见，在全国9个地区近30家理财门店，记者没有看到与借款相关的门店信息，但在公司官网公布的借款项目中，单个项目募集规模在5000万至5亿元。

借国企增信

在身份背景与中铁建业集团似有实无之外，中铁建业信息技术服务有限公司还存在多个雾里看花之处。

中铁建业信息技术服务有限公司官网显示，资金投资渠道主要依据国家要求，投资于国内外大型铁路公路建设、基础设施建设、城建项目、股权、基金投资、互联网金融、资产管理以及贸易实业等。

在中铁建业信息技术服务有限公司的项目中，多个项目显示与中铁建业（上海）供应链管理有限公司相关。且在部分项目中，中铁建业（上海）供应链管理有限公司作为担保企业、借款企业出现。

以目前中铁建业信息技术服务有限公司官网介绍的“正泰贸易双边资管计划”为例，项目介绍显示，“该资产计划项目的资金需求由中铁华商控股有限公司发起，因中铁铧淳（嘉善）实业有限公司是中铁华商控股有限公司的控股子公司，该资金专款专用投资到中铁铧淳用于向正泰电器供应改性塑料。由中铁建业（上海）供应链管理有限公司提供担保”。

查阅中铁建业（上海）供应链管理有限公司相关信息可知，该公司为中铁建业物流有限公司旗下全资控股公司，而后者为中铁建业集团有限公司全资控股公司。在中铁建业集团公司官网中对于集团业务板块部分，也可以看到中铁建业物流有限公司在列。

但值得注意的是，中铁建业方面给记者的回复表示，“我司旗下的直属企业与中铁建业信息技术服务有限公司没有任何形式的业务往来关系”。

自2015年底至今，线下理财公司多次出现有非法集资和资金链断裂的恶性事件，多位业内人士和专家在各种场合公开指出，与互联网金融平台不同，目前线下理财公司尚未纳入监管，普遍存在宣传信息不透明、业务模式不清晰、资金去向不明确的现象，提醒用户在投资时要注意鉴别平台，看清其业务模式是否合理、是否有真实的资金流向，避免冲动投资。投资者切不可盲目追求高收益、忽视风险，遭受不必要的经济损失。

国务院发展研究中心金融研究所副研究员王刚公开表示，线下理财产品销售行为往往并不规范，向不具有风险识别能力的投资者销售产品，推介产品时不揭示或不充分揭示风险。中国社科院金融法律与监管研究基地副主任郑联盛也认为，由于资产负债、期限和收益率都呈现严重错配，流动性风险只是时间问题。